Die Einnahmen von Wells Fargo übertreffen die Schätzungen, da höhere Zinsen die Einnahmen steigern

(Reuters) – Die Gewinne von Wells Fargo & Co (WFC.N) übertrafen am Freitag die Erwartungen für das erste Quartal, da das Unternehmen durch höhere Zinssätze mehr verdiente, obwohl Führungskräfte voraussagten, dass eine Straffung der Geldpolitik die Wirtschaftstätigkeit dämpfen würde.

Die Bank kündigte auch eine Erhöhung der Rückstellung für Kreditverluste um 643 Millionen US-Dollar an, darunter Kredite für gewerbliche Immobilien, Kreditkarten und Autos.

Analysten haben vor einer weiteren Schwäche des gewerblichen Immobilienmarktes gewarnt, da sich in Großstädten Remote-Arbeitsbüros vermehren. Führungskräfte von Wells Fargo erläuterten ausführlich das Engagement der Bank gegenüber CRE während einer Telefonkonferenz mit Analysten.

„Es gibt Risikonester wie gewerbliche Büroimmobilien, die sich wahrscheinlich unterschiedlich auf Unternehmen auswirken“, sagte Chief Executive Officer Charlie Scharf. „Wir verwalten unser Risiko proaktiv.“

Die ausstehenden Kredite des Unternehmens beliefen sich Ende März auf 154,7 Milliarden US-Dollar oder 16 % der gesamten Kredite, davon 35,7 Milliarden US-Dollar an Bürokrediten.

Chief Financial Officer Mike Santomassimo sagte, der Büromarkt zeige weiterhin Anzeichen von Schwäche aufgrund geringerer Nachfrage, höherer Finanzierungskosten und schwieriger Kapitalmarktbedingungen.

Er sagte, dass, obwohl keine nennenswerten Verluste eingetreten seien, „wir mit der Zeit mit mehr Stress rechnen“.

Die Aktien der Bank stiegen am Freitagnachmittag um 0,4 %. Sie stiegen im vorbörslichen Handel um mehr als 4 %, nachdem die Ergebnisse die Erwartungen übertroffen hatten.

wirtschaftlicher Ausblick

Während Zinserhöhungen in den letzten Quartalen dazu beigetragen haben, die Zinseinnahmen der US-Kreditgeber zu steigern, kamen die Gewinne, als die Sorgen um die Wirtschaft zunahmen, da die Federal Reserve die Zinsen „länger hoch“ hält.

„Mit Blick auf die Preissteigerungsrate würden wir eine gewisse Verlangsamung der Wirtschaft erwarten – aber sie war bisher sehr stark. Das sieht man auch am Arbeitsmarkt“, sagte Santomassimo.

Die Bank stellte im Quartal 1,21 Milliarden US-Dollar zur Deckung potenzieller Kreditverluste bereit, verglichen mit 787 Millionen US-Dollar im Vorjahr.

Die Banken verdienen Geld für Regentage, da die Befürchtungen einer wirtschaftlichen Verlangsamung aufgrund aggressiver Zinserhöhungen der Federal Reserve sowie der jüngsten Turbulenzen im Bankensektor, die durch den Zusammenbruch zweier mittelgroßer Banken angeheizt wurden, zunehmen.

Der Zusammenbruch der Silicon Valley Bank und der Signature Bank im vergangenen Monat schickte Bankaktien in die Flucht, da sich die Anleger über breitere Schwachstellen in der Branche Sorgen machten.

Wells Fargo steuerte 5 Milliarden US-Dollar als Teil einer Gruppe großer US-Banken bei, die im März insgesamt 30 Milliarden US-Dollar an Einlagen bei der First Republic Bank (FRCN) hinterlegten.

„Wir freuen uns, dass wir in einer starken Position waren, um das amerikanische Finanzsystem während der jüngsten Ereignisse, die sich auf die Bankenbranche ausgewirkt haben, zu unterstützen. Regional- und Gemeinschaftsbanken sind ein wichtiger Teil unseres Finanzsystems“, sagte Scharf in einer Erklärung.

Die Einlagen bei Wells Fargo fielen Ende März um 2 % auf 1,36 Billionen US-Dollar, verglichen mit 1,38 Billionen US-Dollar Ende letzten Jahres.

Preisanstieg

Der Nettozinsertrag stieg im Vergleich zum Vorjahresquartal um 45 % auf 13,34 Milliarden US-Dollar.

Die Bank verdiente für das am 31. März endende Quartal 1,23 US-Dollar pro Aktie, ohne Einmaleffekte. Dem steht die durchschnittliche Analystenschätzung von 1,13 US-Dollar pro Aktie nach Angaben von Refinitiv IBES gegenüber.

Steigende Zinsen beflügelten auch die Gewinne von JPMorgan Chase & Co. (JPM.N) im ersten Quartal, und die größte Bank der USA blieb während der Bankenkrise widerstandsfähig.

„Sowohl Wells Fargo als auch JP Morgan hatten sehr starke Ergebnisse und übertrafen die erwarteten Gewinne. Die Einlagen gingen zurück, aber diese großen Banken waren in den letzten Jahren wirklich so überwältigt von Einlagen, dass sie nicht wussten, wie sie Geld anlegen sollten“, sagte Octavio Marenzi , CEO von Obemas.

„Der einzige Teil des Geschäfts, der schwach aussah, war das Investmentbanking“, fügte er hinzu.

Die durchschnittlichen Kredite im Bereich Commercial Banking der Bank stiegen um 15 %, während die gewerblichen Kredite im Vergleich zum Vorjahr um fast 7 % anstiegen.

Wells Fargo arbeitet auch immer noch daran, die Folgen eines Skandals um seine Verkaufspraktiken einzudämmen, der zu hohen Bußgeldern und einer von der Federal Reserve verhängten Vermögensobergrenze geführt hat.

Insgesamt sanken die zinsunabhängigen Aufwendungen von 13,85 Milliarden US-Dollar im Vorjahr auf 13,68 Milliarden US-Dollar, hauptsächlich aufgrund geringerer Betriebsverluste.

Im vierten Quartal 2022 hatte die Bank Betriebsverluste in Höhe von 3,3 Milliarden US-Dollar im Zusammenhang mit Rechtsstreitigkeiten, Kundenabwicklung und regulatorischen Problemen im Zusammenhang mit dem Skandal.

Im Jahr 2020 sagte Scharf, er wolle die Kosten über mehrere Jahre um 10 Milliarden US-Dollar senken.

Der Gesamtumsatz von Wells Fargo stieg im ersten Quartal um 17 % auf 20,73 Milliarden US-Dollar.

(Berichterstattung von Noor Zainab Hussain und Mania Saini in Bengaluru und Saeed Azhar in New York; Redaktion von Sriraj Kalluvila

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